எது சிறந்தது? கடன் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் அல்லது நிலையான வைப்பு?

வங்கி நிலையான வைப்புத்தொகைகள் (FDகள்) பழமைவாத முதலீட்டாளர்களுக்கு மிக நீண்ட காலமாக விருப்பமான முதலீட்டு வழியாக உள்ளது. காரணங்கள் தேடுவதற்கு வெகு தொலைவில் இல்லை. வங்கி FDகளின் மகசூல் கவர்ச்சிகரமானதாக இருந்தது, அவை முற்றிலும் பாதுகாப்பாகவும் பாதுகாப்பாகவும் இருந்தன, மேலும் நீங்கள் உங்கள் நட்பு அண்டை வங்கியிலேயே வங்கி FDகளில் முதலீடு செய்யலாம். கடந்த சில ஆண்டுகளில் விஷயங்கள் மாறிவிட்டன. வட்டி விகிதங்கள் குறைவதால் FD களின் விளைச்சல் குறைந்துள்ளது மற்றும் மக்கள் கடனின் பலன்களை அதிகளவில் பார்க்கின்றனர் பரஸ்பர நிதி. ஒரு ஒப்பீட்டைப் பார்ப்போம்.

தனிப்பட்ட முதலீட்டாளர்கள் இன்னும் மறைமுக முதலீடுகளுக்கு ஈக்விட்டி ஃபண்ட் வழியைப் பயன்படுத்துகையில், கடன் நிதிகளிலும் முதலீடு செய்வதில் சில தகுதிகள் இருப்பதை அவர்கள் உணரத் தொடங்கியுள்ளனர். வங்கி FDகள் மற்றும் கடன் நிதிகளின் 5-புள்ளி ஒப்பீட்டைப் பார்ப்போம்.

வருடாந்திர வருமானத்தில் அவர்கள் எவ்வாறு ஒப்பிடுகிறார்கள்?

பெரிய வித்தியாசம் என்னவென்றால், கடன் நிதிகள் நிறைய நெகிழ்வுத்தன்மையையும் விருப்பத்தையும் வழங்குகின்றன. வங்கி FDகள் இப்போது தங்கள் FD களுக்கு 7-7.5% வட்டியை மட்டுமே கொடுக்கின்றன. நிச்சயமாக, இது முற்றிலும் பாதுகாப்பானது ஆனால் உங்கள் உச்ச வரி விகிதத்தில் வட்டிக்கு வரி விதிக்கப்படும், இது மிகவும் நல்ல யோசனையல்ல. மேலும், வங்கி FDகள் மட்டுமே pay நீங்கள் உறுதியளிக்கப்பட்ட வட்டி விகிதம். மறுபுறம், கடன் நிதிகள் வட்டி விகிதங்கள் குறைவதால் பயனடையும், ஏனெனில் கடன் நிதிகள் விகிதங்கள் குறையும் போது NAV மதிப்பை அனுபவிக்கும். இந்த நன்மை முதலீட்டாளர்களுக்கு அனுப்பப்படுகிறது. அதனால்தான் கடன் நிதிகள் சராசரியாக 9%க்கும் மேல் வருமானம் தருகின்றன. நிச்சயமாக, நீங்கள் கிரெடிட் ரிஸ்க் எடுத்தால் இன்னும் அதிக வருமானத்தைப் பெறலாம், ஆனால் தற்போதைக்கு அதை மறந்துவிடுவோம்.

ரிஸ்க் மெட்ரிக்ஸில் எப்படி ஒப்பிடுகிறார்கள்?

நீங்கள் ப்யூர் ரிஸ்க்கைப் பார்த்தால், வங்கி FD நிச்சயமாக அதிக மதிப்பெண் பெறும். ஏனென்றால், வங்கி FDக்கு மெய்நிகர் உத்தரவாதம் உள்ளது. வங்கிக் காப்பீடு வரம்புக்குட்பட்டது என்று ஒருவர் வாதிடலாம் ஆனால் அது முக்கியமல்ல. பொதுத்துறை வங்கிகள் மற்றும் பெரிய தனியார் வங்கிகள் முறையான அபாயங்களைத் தவிர்க்க ரிசர்வ் வங்கியின் மறைமுக ஆதரவைக் கொண்டுள்ளன. இந்த வங்கி வைப்பு முற்றிலும் பாதுகாப்பானது. உங்கள் கடன் நிதிகள் அதிக வருமானத்திற்கு அதிக ஆபத்தை ஏற்படுத்துகின்றன. நீங்கள் கில்ட் ஃபண்டுகளில் ஈடுபட்டிருந்தால், விகிதங்கள் அதிகரிக்கும் போது நீங்கள் வட்டி விகித அபாயத்திற்கு ஆளாக நேரிடும். நீங்கள் கிரெடிட் வாய்ப்பு நிதிகளில் இருந்தால், நீங்கள் இயல்புநிலை ஆபத்திற்கும் ஆளாவீர்கள். கடன் நிதிகளின் விஷயத்தில் ரிஸ்க் மிகவும் திறமையாக நிர்வகிக்கப்பட்டாலும், வங்கி FDகளுடன் ஒப்பிடும்போது இது நிச்சயமாக அதிக ஆபத்துக் கூறுகளைக் கொண்டுள்ளது.

பணப்புழக்கத்தில் அவை எவ்வாறு ஒப்பிடுகின்றன?

கடன் நிதிகள் நிச்சயமாக அதிக திரவமாக இருக்கும். நீங்கள் மீட்புக் கோரிக்கையை அளித்து, T+1 நாளுக்குள் உங்கள் கணக்கில் பணத்தைத் திரும்பப் பெறலாம். அந்த அளவிற்கு, அவை கிட்டத்தட்ட பணத்திற்கு அருகில் உள்ளன. நிச்சயமாக வெளியேறும் சுமைகளைப் பற்றி எச்சரிக்கையாக இருங்கள் மற்றும் இந்த ஃபண்டுகள் உங்களுக்கு வெளியேறும் சுமை கட்டில்களை ஏற்படுத்தாத வகையில் வெளியேறவும். தொழில்நுட்ப ரீதியாக, வங்கி FDகளும் திரவமாக இருக்கும், ஏனெனில் நீங்கள் FDயை உடைக்கலாம் அல்லது FDக்கு எதிராக கடன் வாங்கலாம், இது உங்களுக்கு கவுண்டரில் கிடைக்கும். ஆனால் அது இன்னும் நேரத்தை எடுத்துக்கொள்ளும் சம்பிரதாயம் மற்றும் FD கடன்கள் அதனுடன் இணைக்கப்பட்டுள்ளது. கடன் நிதிகள் நிச்சயமாக பணப்புழக்க முன்னணியில் மதிப்பெண் பெறுகின்றன.

அவர்கள் எப்படி வரி முன்னணியில் ஒப்பிடுகிறார்கள்?

நீங்கள் குறுகிய காலத்திற்கு (3 வருடங்களுக்கும் குறைவான) கடன் நிதிகளை வைத்திருந்தால், வங்கி FD களுக்கும் கடன் நிதிகளுக்கும் இடையே உண்மையான வித்தியாசம் இல்லை. இரண்டுமே உங்கள் உச்ச வரி விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படும். உண்மையில், வங்கி FDகள் அடிப்படை விலக்குக்கு தகுதி பெறுகின்றன, மேலும் அது வங்கி FDகளுக்கு ஆதரவாக செயல்படும். இருப்பினும், நீங்கள் 3 ஆண்டுகளுக்கும் மேலாக கடன் நிதியை வைத்திருந்தால், நீங்கள் pay LTCG மீது 20% வரியின் சலுகை விகிதம். இன்னும் என்ன இருக்கிறது; உங்கள் வரிச்சுமையை கணிசமாகக் குறைக்கும் செலவுக் குறியீட்டின் பலனை நீங்கள் பெறலாம்.

மேலே உள்ள வழக்கில், முதலீட்டாளர் pay ரூ.20க்கு 19.26% வரி, இது குறியீட்டுக்குப் பிறகு வரி விதிக்கக்கூடிய மூலதன ஆதாயமாகும். எல்டிசிஜி வரிவிதிப்பில் கடன் நிதிகள் மிகவும் திறம்பட செயல்படுகின்றன.

அவர்கள் நெகிழ்வுத்தன்மை மற்றும் வெளிப்படைத்தன்மையை எவ்வாறு ஒப்பிடுகிறார்கள்

இது மீண்டும் கடன் நிதிகள் மதிப்பெண் பெறும் ஒரு பகுதி. உங்களுக்கு ஒரு தேர்வு உள்ளது, உங்கள் பார்வை, சந்தை நிலவரங்கள் போன்றவற்றின் அடிப்படையில் நீங்கள் மாறலாம். நீங்கள் வங்கி FD எடுக்கும்போது பணம் எங்கு முதலீடு செய்யப்படுகிறது என்பது உங்களுக்குத் தெரியாது. கடன் நிதிகள் என்று வரும்போது, ​​ஒவ்வொரு மாதமும் உங்கள் முன் வெளிப்படையான போர்ட்ஃபோலியோவும், தினசரி என்ஏவியும் இருக்கும். இது நிச்சயமாக முதலீட்டாளருக்கு ஒரு நன்மை. மேலும், SIP நிதிகளை இலக்குகளில் குறியிடலாம்.