மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்வதற்கு முன் கேட்க வேண்டிய அடிப்படைக் கேள்விகள்

நீங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்வதற்கு முன், நிறைய வீட்டுப்பாடங்கள் செய்ய வேண்டும். மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்வதற்கு முன், சில அடிப்படைக் கேள்விகளை நீங்களே கேட்டுக்கொள்ள வேண்டும். கேள்விகளை சுருக்கமாக கீழே கொடுக்கலாம்.

 

இந்த நிதி எனது நிதித் திட்டத்தில் பொருந்துமா?

நீங்கள் வேறு எந்த கேள்வியையும் கேட்பதற்கு முன், இதுவே உங்கள் முதல் கேள்வியாக இருக்க வேண்டும். மீண்டும் மீண்டும் வரும் அபாயத்தில் கூட, உங்கள் பரஸ்பர நிதி முதலீடு இங்குதான் தொடங்க வேண்டும் என்பதில் ஒருவர் தெளிவாக இருக்க வேண்டும். சில அடிப்படைக் கேள்விகளைப் பார்ப்போம். எனது ரிஸ்க் சுயவிவரத்தில் இந்த நிதி பொருந்துமா? 30 ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு உங்கள் ஓய்வூதிய நிதியைத் திட்டமிட விரும்பினால், நீங்கள் ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்ய வேண்டும். திரவ நிதிகளில் முதலீடு செய்வது வருமானத்தை முற்றிலும் வீணடிக்கும். இதேபோல், அடுத்த ஒரு வருடத்தில் உங்களுக்கு ஒரு இலக்கு இருந்தால், நீங்கள் பங்கு நிதிகள் மூலம் அல்ல, திரவ நிதிகள் மூலம் திட்டமிட வேண்டும். ஒரு வருட காலத்திற்கு அவை மிகவும் நிலையற்றதாகவும் கணிக்க முடியாததாகவும் இருக்கும். ஒவ்வொரு பரஸ்பர நிதி முதலீடு நீங்கள் செய்யும் ஒரு குறிப்பிட்ட இலக்கு அல்லது ஒரு இலக்கின் ஒரு பகுதி குறிக்கப்பட்டிருக்க வேண்டும். மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் தோராயமாக முதலீடு செய்வதன் மூலம் நீங்கள் அதிக தூரம் செல்ல முடியாது. உங்களின் பரஸ்பர நிதி முதலீடுகளுக்கு திசை உணர்வைத் தருவது உங்கள் நிதித் திட்டமாகும்.

இந்த மியூச்சுவல் ஃபண்ட் திரவம் போதுமா?

இது சற்று சிக்கலான கேள்வி மற்றும் புரிந்து கொள்ள வேண்டும். பரஸ்பர நிதிகள் பட்டியலிடப்படவில்லை, எனவே பணப்புழக்கத்தின் பாரம்பரிய வரையறை பொருந்தாது. ஆனால் பரஸ்பர நிதிகள் வெளியேறும் வழியை வழங்குகின்றனவா? அனைத்து திறந்தநிலை நிதிகளும் உங்களுக்கு திரவ வெளியேற்றத்தை வழங்குகின்றன. விலை சரியாக இருக்கிறதா இல்லையா என்பது முற்றிலும் வேறுபட்ட பிரச்சினை. ஆனால் நீங்கள் T+3 நாட்களில் உங்கள் ஈக்விட்டி ஃபண்டைப் பணமாக்கலாம் அல்லது உங்கள் கடன் நிதியை 1 நாளில் பணமாக்கலாம் அல்லது அதே நாளில் உங்கள் திரவ நிதியைப் பணமாக்கலாம். அந்த அளவிற்கு, பரஸ்பர நிதிகள் ஒரு சொத்து வகுப்பாக மிகவும் திரவமானவை.

நிதியில் என்ன ஆபத்து உள்ளது?

அபாயங்கள் பல்வேறு வகைகளில் உள்ளன. ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளுக்கு, மேக்ரோ ரிஸ்க், மார்க்கெட் லெவல் ரிஸ்க், இண்டஸ்ட்ரி லெவல் ரிஸ்க், மற்றும் கம்பெனி லெவல் ரிஸ்க் உள்ளன. கடன் நிதிகளுக்கு, தனியார் கடனில் இயல்புநிலை ஆபத்து மற்றும் அனைத்து பத்திரங்களின் வட்டி விகித அபாயமும் உள்ளது. திரவ நிதிகள் பணப்புழக்க இறுக்கத்தின் அபாயத்தை இயக்குகின்றன, இதை நாம் இந்திய சூழலில் எப்போதாவது பார்க்கிறோம். இவை சொத்து வகுப்பு அபாயங்கள். பின்னர் மியூச்சுவல் ஃபண்டிற்கு குறிப்பிட்ட அபாயங்கள் உள்ளன. உங்கள் நிதி மேலாளர் போதுமான அளவு ஆக்ரோஷமாக இல்லை மற்றும் குறியீட்டை வெல்ல முடியாமல் போகும் அபாயம் உள்ளது. நிதி மேலாளர் மிகவும் தீவிரமானவர் மற்றும் உங்கள் பணத்தின் பாதுகாப்பை சமரசம் செய்யும் அபாயமும் உள்ளது. இந்த சந்தர்ப்பங்களில் உங்களுக்கு உதவும் ஷார்ப் மற்றும் ட்ரைனர் போன்ற நடவடிக்கைகள் உள்ளன. நீங்கள் முதலீடு செய்வதற்கு முன் நிதியின் அபாயத்தைப் பற்றி அறிந்து கொள்வது பயனுள்ளது.

நிதியில் எதிர்பார்க்கப்படும் வருமானம் என்ன?

இது கடன் நிதி அல்லது திரவ நிதியாக இல்லாவிட்டால், நிதியின் மீதான வருமானத்தை அளவிடுவது மிகவும் கடினம். எடுத்துக்காட்டாக, நிதி மேலாளரால் எடுக்கப்படும் அபாயங்களைப் பொறுத்து ஈக்விட்டி ஃபண்ட் வருமானம் ஆண்டுக்கு 12% முதல் 18% வரை இருக்கும். இது பன்முகப்படுத்தப்பட்ட நிதிகளுக்கானது. துறை நிதிகள் மிகவும் நிலையற்றதாக இருக்கும். கடந்த வருமானத்தின் மூலம் நிதிகளையும் நாங்கள் மதிப்பிடுகிறோம். கடந்த காலம் எதிர்காலத்தை பிரதிபலிக்காது என்று ஒருவர் வாதிடலாம் ஆனால் அது செயல்திறனின் நெருக்கமான தோராயமாகும். CAGR வருமானத்தைக் காட்டிலும் நிதியினால் வழங்கப்படும் வருமானங்களின் நிலைத்தன்மையில் கவனம் செலுத்துங்கள். மிகவும் சீரான நிதிகள் மிகவும் கணிக்கக்கூடியவை, எனவே அதிக நம்பகமானவை.

மியூச்சுவல் ஃபண்டின் வரி தாக்கங்கள் என்ன?

நீங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்யும் போது வரி தாக்கங்கள் உள்ளன, நீங்கள் ஈவுத்தொகையைப் பெறும்போது வரி தாக்கங்கள் உள்ளன மற்றும் உங்கள் ஃபண்டிலிருந்து நீங்கள் மூலதன ஆதாயங்களைப் பெறும்போது வரி தாக்கங்கள் உள்ளன. இவை வரிக்குப் பிந்தைய வருவாயில் தாக்கத்தை ஏற்படுத்துகின்றன. உதாரணமாக, நீங்கள் ஒரு கடன் நிதியில் ஈவுத்தொகையைப் பெறும்போது, ​​29.12% ஈவுத்தொகை விநியோகம் (DDT) கழிக்கப்படுகிறது. ஆனால் கடன் நிதிகளில் நீண்ட கால மூலதன ஆதாயம் இருக்கும்போது, ​​அது குறியீட்டின் கூடுதல் நன்மையுடன் வெறும் 20% வரி. இதேபோல், ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளில் 1 வருடத்திற்கும் குறைவாகவும் 1 வருடத்திற்கும் அதிகமாக வைத்திருப்பது உங்கள் வரிப் பொறுப்பில் பெரிய மாற்றத்தை ஏற்படுத்தும்.

இது சந்தையில் சிறந்த தேர்வா?

எனவே, நீங்கள் உங்கள் திட்டம், உங்கள் வருமானத் தேவைகள், உங்கள் ரிஸ்க் பசி மற்றும் உங்கள் வரி நிலை ஆகியவற்றைப் பார்த்து, நீங்கள் முதலீடு செய்ய விரும்பும் ஃபண்டிற்கு வந்துவிட்டீர்கள். கடைசியாகக் கேட்க வேண்டிய கேள்வி இது உங்களுக்கான சிறந்த ஃபண்ட் தேர்வா என்பதுதான். AMC வம்சாவளி, கடந்தகால வருமானம், ஆபத்து-சரிசெய்யப்பட்ட வருமானம் போன்றவற்றின் அடிப்படையில் நீங்கள் இந்த முடிவை எடுக்க வேண்டும். இப்போது நீங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்யத் தயாராக உள்ளீர்கள்!