EBITDA என்றால் என்ன? அதன் முழு வடிவம், பொருள் மற்றும் வணிகக் கடன்களில் அதன் முக்கியத்துவம்.

விவாதிக்கும்போது இபிஐடிடிஏஇது, ஒரு வணிகத்தின் செயல்பாட்டுத் திறனை மதிப்பிட உதவும், பரவலாகப் பயன்படுத்தப்படும் ஒரு நிதி அளவீட்டைக் குறிக்கிறது. இந்தச் சொல் என்பதன் விரிவாக்கம்: EBITDA என்பதன் பொருள்இது வட்டி, வரிகள், தேய்மானம் மற்றும் மதிப்பிழப்புக்கு முந்தைய வருவாயைக் குறிக்கிறது. எளிமையாகச் சொன்னால், நிதிச் செலவுகள், வரிக் கடமைகள் அல்லது ரொக்கமில்லா கணக்கியல் சரிசெய்தல்களைக் கருத்தில் கொள்ளாமல், ஒரு வணிகம் அதன் முக்கிய செயல்பாடுகளிலிருந்து எவ்வளவு லாபத்தை ஈட்டுகிறது என்பதை இது பிரதிபலிக்கிறது. நிதி நிறுவனங்களும் கடன் வழங்குநர்களும் கடன் மதிப்பீட்டின் போது இந்த அளவீட்டைக் குறிப்பிடலாம், ஏனெனில் இது செயல்பாட்டுத் திறனின் தெளிவான சித்திரத்தை வழங்க உதவுகிறது. இருப்பினும், முடிவெடுப்பதற்கு இது தனித்து பயன்படுத்தப்படுவதில்லை, மேலும் இது பொதுவாக பணப்புழக்கம், வருவாய் போன்ற பிற நிதி குறிகாட்டிகளுடன் சேர்த்தே மதிப்பிடப்படுகிறது.payநிர்வாக வரலாறு மற்றும் ஒட்டுமொத்த வணிக நிலைத்தன்மை.

EBITDA என்றால் என்ன?

நாங்கள் பேசும்போது EBITDA என்பதன் பொருள்EBITDA என்பது, ஒரு வணிகத்தின் இலாபத்தன்மையை பகுப்பாய்வு செய்வதற்கான ஒரு குறிப்பிட்ட முறையைக் குறிக்கிறது. இந்தச் சொல், வட்டி, வரிகள், தேய்மானம் மற்றும் மதிப்பிழப்புக்கு முந்தைய வருவாயைக் (earnings before interest, taxes, depreciation, and amortisation) குறிக்கிறது. எளிமையாகச் சொன்னால், இது ஒரு வணிகத்தின் செயல்பாட்டு இலாபத்தன்மையை அளவிடுகிறது. கடன் வழங்குபவர்கள் இந்த எண்ணைப் பார்க்க விரும்புகிறார்கள், ஏனெனில் இது உரிமையாளரின் நிதித் தேர்வுகள் அல்லது பிராந்திய வரி விதிகளால் பாதிக்கப்படாமல், ஒரு வணிகம் தானாகவே எவ்வாறு செயல்படுகிறது என்பதைக் காட்டுகிறது. உதாரணமாக, இரண்டு வெவ்வேறு கடைகள் ஒரே மாதிரியான தினசரி விற்பனையைக் கொண்டிருக்கலாம், ஆனால் ஒன்றில் பெரிய கடன் இருக்கலாம், மற்றொன்றில் இல்லாமல் இருக்கலாம். EBITDA-வைப் பயன்படுத்தி, ஒரு வங்கி அவற்றைச் சமமாக ஒப்பிடலாம். இது கடன் வழங்குபவர்களுக்கு அடிப்படை வணிகச் செயல்திறன் குறித்த தெளிவான பார்வையை வழங்குகிறது, இதன் மூலம் ஒரு புதிய கடன் விண்ணப்பத்தைக் கையாளும் அளவுக்கு அந்த வணிகம் போதுமான அளவு நிலையானதா என்பதை அவர்களால் தீர்மானிக்க முடிகிறது. ஒரு வணிகம் உண்மையாகவே இலாபகரமானதா அல்லது வெறுமனே பிழைத்துக்கொண்டிருக்கிறதா என்பதைத் தீர்மானிப்பதற்கான அடிப்படைத் தொடக்கப் புள்ளி இதுவாகும்.

EBITDA-வின் முழு வடிவம் மற்றும் கூறுகள் விளக்கப்பட்டுள்ளன

அந்தக் கருத்தை உண்மையாகப் புரிந்துகொள்ள, நீங்கள் ஆராய வேண்டும் EBITDA-வின் முழு வடிவம்அத்துடன், அதை உருவாக்கும் பல்வேறு கூறுகளும். இவற்றில் ஒவ்வொன்றும் EBITDA கூறுகள் கிடைக்கக்கூடிய பணத்தின் முழுமையான சித்திரத்தை வழங்குவதற்காக, நிகர இலாபத்தில் மீண்டும் இணைக்கப்படும் ஒரு நிதிக் காரணியை இது பிரதிபலிக்கிறது.

• வருமானம்: இது, பொருட்கள் மற்றும் சேவைகளுக்கான செலவுகளை ஈடுசெய்த பிறகு ஒரு வணிகம் ஈட்டும் அடிப்படை இலாபம் ஆகும்.
• வட்டி: இது பணம் கடன் வாங்குவதற்கான செலவாகும். கடன் வழங்குபவர்கள் இதைத் திரும்பச் சேர்க்கிறார்கள், ஏனென்றால் உங்களிடம் திருப்பிச் செலுத்த எவ்வளவு பணம் உள்ளது என்பதை அவர்கள் தெரிந்துகொள்ள விரும்புகிறார்கள். pay நீங்கள் எவ்வளவுதான் இருந்தாலும், அவர்களுடைய புதிய ஆர்வம் payஉங்கள் முந்தைய கடன்கள் மீது.
• வரிகள்: வெவ்வேறு நிறுவனங்கள் மாறுபட்ட வரி விகிதங்களைச் செலுத்துகின்றன. ஒரு கடன் வழங்குநர், வரிகளை மீண்டும் சேர்ப்பதன் மூலம், உங்கள் நிறுவனத்தை மற்றவற்றுடன் சமச்சீரான முறையில் ஒப்பிட முடியும்.
• தேய்மானம்: இது இயந்திரங்கள் அல்லது விநியோக வாகனங்கள் போன்ற தொட்டுணரக்கூடிய சொத்துக்களின் தேய்மானத்திற்கு பங்களிக்கிறது. ஏனெனில் நீங்கள் pay ஒவ்வொரு மாதமும் ரொக்கமாகப் பெறப்படும் இது, உங்கள் உண்மையான பணப்புழக்கத்தைப் பிரதிபலிக்கும் வகையில் மீண்டும் சேர்க்கப்படும்.
• மதிப்பிழப்பு: காப்புரிமை அல்லது ஒரு குறிப்பிட்ட வணிக உரிமம் போன்ற புலனாகாச் சொத்துக்களைத் தவிர, இது தேய்மானத்திற்கு ஒப்பானது.

இந்தக் கூறுகள் ஒவ்வொன்றும், உங்கள் மறு தேவையைத் தீர்மானிப்பதில் கடன் வழங்குபவருக்கு உதவுகின்றன.payமுதலீட்டுத் திறன். இந்த இரண்டாம் நிலைச் செலவுகள் லாபத்தைக் குறைப்பதற்கு முன்பு, உங்கள் வணிகத்தின் உண்மையான பணம் ஈட்டும் ஆற்றலை அவர்கள் பார்க்க விரும்புகிறார்கள்.

EBITDA சூத்திரம் மற்றும் கணக்கீடு

புரிந்துணர்வு எப்படி கணக்கிடுவதுEBITDA சூத்திரம் ஒரு வணிகத்தின் உண்மையான செயல்பாட்டு வருவாயை மதிப்பிடுவதற்கு இது முக்கியமானது. தரநிலை EBITDA சூத்திரம் இருக்கிறது:

EBITDA = நிகர இலாபம் + வட்டி + வரி + தேய்மானம் + மதிப்பிழப்பு

இதை இன்னும் நன்றாகப் புரிந்துகொள்ள, கடன் கோரும் ஒரு சிறிய நகை உற்பத்தித் தொழிலைக் கருத்தில் கொள்வோம். அந்தத் தொழில் ₹5,00,000 நிகர லாபத்தைப் பதிவு செய்துள்ளது. கூடுதலாக, அது முந்தைய கடன்களுக்கான வட்டிச் செலவுகளாக ₹50,000-ஐயும், வரிகளாக ₹1,00,000-ஐயும் செலுத்தியுள்ளது, மேலும் இயந்திரங்களின் தேய்மானமாக ₹50,000-ஐப் பதிவு செய்துள்ளது. இந்தச் சூழலில் தேய்மானச் செலவு எதுவும் இல்லை என்று வைத்துக்கொண்டால், மொத்தத் தொகை... EBITDA கணக்கீடு ஆகிறது:

₹5,00,000 + ₹50,000 + ₹1,00,000 + ₹50,000 = ₹7,00,000

இதன் பொருள், நிகர லாபம் மட்டும் சுட்டிக்காட்டுவதை விட, அந்த வணிகம் வலுவான செயல்பாட்டு வருவாய் ஈட்டும் திறனைக் கொண்டுள்ளது என்பதாகும். கடன் வழங்குபவர்களுக்கு, இந்த எண்ணிக்கை, மறுசலுகைகள் உட்பட எதிர்காலக் கடமைகளை நிறைவேற்றுவதற்கு எவ்வளவு ரொக்கம் கிடைக்க வாய்ப்புள்ளது என்பதைப் புரிந்துகொள்ள உதவுகிறது.payவணிகக் கடனின் உருவாக்கம். இது செயல்பாட்டு இலாபத்தை கணக்கியல் மற்றும் நிதி கட்டமைப்பு விளைவுகளிலிருந்து பிரிப்பதன் மூலம் வணிக செயல்திறன் குறித்த மிகவும் யதார்த்தமான பார்வையை வழங்குகிறது.

வணிகக் கடன்களுக்கு EBITDA ஏன் முக்கியமானது?

கடன் வழங்குபவர்கள் அடிக்கடி பயன்படுத்துகிறார்கள் வணிகக் கடன் தகுதி EBITDA கடன் விண்ணப்பத்தை மதிப்பிடும்போது, ​​பல நிதிக் குறிகாட்டிகளில் ஒன்றாக மதிப்பாய்வு செய்யப்படுகிறது. வணிகக் கடன்களுக்கு EBITDA-வின் முக்கியத்துவம் ஒரு வணிகம் மறுசீரமைப்பை ஆதரிக்கப் போதுமான செயல்பாட்டு வருவாயை உருவாக்குகிறதா என்பதைப் புரிந்துகொள்வதே இதன் நோக்கம்.payகடன் வழங்குநர்களுக்கு மறு மதிப்பீட்டுக் கடமைகளை மதிப்பிட இது உதவுகிறது.payகணக்கியல் சரிசெய்தல்கள் அல்லது நிதி முடிவுகளை விட, முக்கிய வருவாயில் கவனம் செலுத்துவதன் மூலம் கடன் வழங்கும் திறனை மதிப்பிடலாம். இதனுடன், கடன் வழங்குபவர்கள் கடன் வரலாறு, பணப்புழக்கத்தின் நிலைத்தன்மை, நிலுவையில் உள்ள பொறுப்புகள் மற்றும் ஒட்டுமொத்த நிதி ஒழுக்கம் போன்ற பிற காரணிகளையும் கருத்தில் கொள்கிறார்கள். எனவே, EBITDA ஒரு தனிப்பட்ட ஒப்புதல் அளவுகோலாக இல்லாமல், பரந்த கடன் மதிப்பீட்டுச் செயல்பாட்டில் ஒரு முக்கியமான குறிப்புப் புள்ளியாகச் செயல்படுகிறது.

சிறந்த கடன் ஒப்புதலுக்காக EBITDA-வை மேம்படுத்துவது எப்படி

நீங்கள் தீவிரமாக செயல்படலாம் EBITDA-வை மேம்படுத்துங்கள் மற்றும் வணிகக் கடன் தகுதியை அதிகரிக்கவும் உங்கள் தற்போதைய புள்ளிவிவரங்கள் சற்றுக் குறைவாக இருப்பதை நீங்கள் கண்டறிந்தால், இந்த அளவீடு மேம்படுத்தப்படும் பட்சத்தில், எந்தவொரு நிதி நிறுவனமும் உங்கள் வணிகத்தை மிகவும் கவர்ச்சிகரமானதாகக் கருதும்.

• செயல்பாட்டுச் செலவுகளைக் குறைக்கவும்: வீணாவதைக் குறைப்பதற்கான வழிகளைத் தேடுங்கள். இதன் மூலம் உங்கள் பணிமனையில் மின்சாரத்தை மிகவும் திறம்படப் பயன்படுத்தலாம் அல்லது குறைந்த செலவிலான ஆதாரங்களைக் கண்டறியலாம்.
• வருவாயை அதிகரித்தல்: உங்கள் வருவாயை உயர்த்துவதற்கான மிக நேரடியான உத்தி, புதிய வாடிக்கையாளர்களைக் கண்டறிவது அல்லது ஏற்கனவே உள்ள வாடிக்கையாளர்களுக்கு அதிகமாக விற்பனை செய்வதாகும்.
• செலவினங்களை உகந்ததாக்குங்கள்: உங்கள் மாதாந்திர மதிப்பாய்வு மூலம் payஉங்களுக்கு இனி தேவைப்படாத சேவைகளை நிறுத்துவதன் மூலமும், நீங்கள் சேமிக்கும் ஒவ்வொரு ரூபாய்க்கும் உங்கள் EBITDA நேரடியாக அதிகரிக்கிறது.
• இலாப வரம்புகளை அதிகரிக்கவும்: அதிக இலாப வரம்புகளைக் கொண்ட பொருட்களைச் சந்தைப்படுத்த முயற்சி செய்யுங்கள்.

உதாரணமாக, ஒரு வணிக உரிமையாளர், தங்கத்தின் மீது கடன் வாங்கி, அதிக அளவில் தள்ளுபடி விலையில் சரக்குகளை வாங்குவது போன்ற தனது சொத்துக்களை விவேகமாகப் பயன்படுத்துவதன் மூலம், தனது லாப வரம்புகளை அதிகரிக்க முடியும். அந்தப் பணத்தைப் பயன்படுத்தி விநியோகஸ்தர்களுடன் சிறந்த விதிமுறைகளைப் பேச்சுவார்த்தை மூலம் பெறுவதால், அந்த வணிகம் தனது செலவுகளைக் குறைக்கிறது. இது அதன் EBITDA-வை அதிகரிப்பதோடு, எதிர்காலத்தில் இன்னும் சிறந்த நிபந்தனைகளுடன் கடன்களைப் பெறவும் தகுதிபெறுகிறது.

தீர்மானம்

என்ற கருத்தைப் புரிந்துகொள்வது EBITDA என்பதன் பொருள் எந்தவொரு வணிகத்தின் நிதித் திட்டமிடலிலும் இது ஒரு முக்கியப் பங்கு வகிக்கிறது. இது வணிக உரிமையாளர்கள் செயல்பாட்டுத் திறனை மதிப்பிடவும், கடன் வழங்குநர்கள் அவர்களின் மறுநிதியாக்கத்தை எவ்வாறு கருதக்கூடும் என்பதைப் புரிந்துகொள்ளவும் உதவுகிறது.payகடன் மதிப்பீட்டின் போது கடன் வழங்கும் திறனைக் கருத்தில் கொள்ள வேண்டும். ஒரு வலுவான EBITDA, செயல்பாட்டுச் செலவுகள் மீதான சிறந்த கட்டுப்பாட்டையும் மேம்பட்ட வணிகச் செயல்திறனையும் பிரதிபலிக்கிறது, இது கடன் மதிப்பீடுகளைச் சாதகமாகப் பாதிக்கக்கூடும். இருப்பினும், கடன் ஒப்புதல் இந்த அளவீட்டை மட்டும் அடிப்படையாகக் கொண்டதல்ல, மாறாக கடன் தகுதி விவரம், கடன் மறுசீரமைப்பு உள்ளிட்ட பல காரணிகளைச் சார்ந்துள்ளது.payநிர்வாகத் திறன், கடன் வழங்குநரின் கொள்கைகள் மற்றும் ஒட்டுமொத்த நிதி ஆரோக்கியம். EBITDA-வைத் தொடர்ந்து கண்காணித்து மேம்படுத்துவது, வணிகங்கள் தங்கள் நிதி நிலையை வலுப்படுத்தவும் நீண்டகால நிலைத்தன்மையை மேம்படுத்தவும் உதவும்.

மறுப்பு: இந்த வலைப்பதிவில் உள்ள தகவல்கள் பொதுவான நோக்கங்களுக்காக மட்டுமே, மேலும் முன்னறிவிப்பு இல்லாமல் மாறக்கூடும். இது சட்டம், வரி அல்லது நிதி ஆலோசனையாக இருக்காது. வாசகர்கள் தொழில்முறை வழிகாட்டுதலைப் பெற்று தங்கள் சொந்த விருப்பப்படி முடிவுகளை எடுக்க வேண்டும். இந்த உள்ளடக்கத்தை நம்பியிருப்பதற்கு IIFL நிதி பொறுப்பல்ல. மேலும் படிக்க