கடன் நிதி என்றால் என்ன? அதன் செயல்முறை, வகைகள் மற்றும் நன்மைகள்

ஒரு வணிகத்திற்கு அதன் விரிவாக்கத் திட்டங்கள் அல்லது அன்றாட நடவடிக்கைகளுக்கு எப்போதும் நிதி தேவைப்படுகிறது. அப்போது என்ன செய்வார்கள்? அவர்களுக்கு பங்கு நிதி, கடன் மற்றும் தக்க வருவாய் போன்ற விருப்பங்கள் உள்ளன.

எவ்வாறாயினும், ஒரு வணிகத்தை விரிவுபடுத்த விரும்பும் போது, ​​நிதிக்கான தேவை அதிகமாகவும் நீண்ட காலமாகவும் இருக்கும். ஒரு வணிகமானது கடன் நிதியுதவியை நிதியை கடன் வாங்குவதன் மூலம் மூலதனத்தை திரட்டுவதற்கான நிதி உத்திகளில் ஒன்றாக கருதுகிறது.

கடன் நிதி என்றால் என்ன?

கடன் நிதியளிப்பு என்பது பணத்தை கடன் வாங்குவதன் மூலம் அல்லது கடன் கருவிகளை வழங்குவதன் மூலம் மூலதனத்தை திரட்டும் நடைமுறை என்று பொருள்படும். இந்த நிதி ஏற்பாட்டில், தனிநபர்கள், வணிகங்கள் அல்லது அரசாங்கங்கள் மறுசீரமைப்புக்கான கடமையுடன் வெளிப்புற மூலங்களிலிருந்து நிதியைப் பெறுகின்றன.pay முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட காலத்தில் அசல் தொகை மற்றும் வட்டி. பங்குகளை வழங்குவதன் மூலம் நிதி திரட்டப்படும் சமபங்கு நிதியுதவிக்கு மாற்றாக கடன் நிதியுதவி உள்ளது.

கடனை உயர்த்துவதற்கான சில கருவிகள் பத்திர வெளியீடு, வணிக கடன் அட்டைகள், கால கடன்கள், பியர்-டு-பியர் கடன் மற்றும் விலைப்பட்டியல் காரணி.

கடன் நிதி எவ்வாறு செயல்படுகிறது

கடன் நிதியின் செயல்பாடுகள், கடன் வாங்குபவர் ஒரு குறிப்பிட்ட தொகையைப் பெறுவதற்கு கடன் வழங்குபவர், ஒரு வங்கி, ஒரு NBFC அல்லது ஒரு நிதி நிறுவனத்துடன் ஒப்பந்தத்தில் ஈடுபடுவதை உள்ளடக்குகிறது. இந்த ஒப்பந்தம் கடனின் விதிமுறைகள் மற்றும் நிபந்தனைகளை கோடிட்டுக் காட்டுகிறது, வட்டி விகிதம் உட்படpayஅட்டவணை மற்றும் பிற தொடர்புடைய விதிமுறைகள். கடன் வாங்கியவர் நிதியைப் பெற்றவுடன், அவர்கள் காலவரையறை செய்வார்கள் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது payments, பொதுவாக மாதாந்திர அல்லது காலாண்டுக்கு, மீண்டும்pay அசல் மற்றும் வட்டி.

மறுpayகடன் நிதியளிப்பு அமைப்பு மாறுபடலாம். சில சந்தர்ப்பங்களில், கடனாளிகள் கடன் காலம் முழுவதும் சமமான தவணைகளைச் செய்யலாம், மற்றவர்கள் பலூனைத் தேர்வு செய்யலாம் payமென்ட்கள், காலத்தின் முடிவில் முதன்மையின் குறிப்பிடத்தக்க பகுதி செலுத்தப்படுகிறது.

கடன் நிதி வகைகள்

கடன் நிதியுதவி பல்வேறு வடிவங்களில் வருகிறது, ஒவ்வொன்றும் குறிப்பிட்ட நிதித் தேவைகள் மற்றும் சூழ்நிலைகளைப் பூர்த்தி செய்ய தனிப்பயனாக்கப்படுகின்றன. கடன் நிதியின் சில பொதுவான வகைகள் இங்கே:

வங்கி கடன்கள்:

பாரம்பரிய வங்கிக் கடன்கள் கடன் நிதியின் பொதுவான வடிவமாகும். வணிகங்கள் அல்லது தனிநபர்கள் வணிக வங்கிகளிடமிருந்து நிலையான அல்லது மாறக்கூடிய வட்டி விகிதங்களில் கடன் வாங்குகின்றனர்pay முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட காலத்தில்.

கார்ப்பரேட் பத்திரங்கள் மற்றும் கடன் பத்திரங்கள்:

நிறுவனங்கள் பெரும்பாலும் மூலதனத்தை திரட்ட பத்திரங்களை வெளியிடுகின்றன. முதலீட்டாளர்கள் இந்த பத்திரங்களை வாங்குகிறார்கள், அடிப்படையில் நிறுவனத்திற்கு பணம் கொடுக்கிறார்கள். நிறுவனம் ஒப்புக்கொள்கிறது pay குறிப்பிட்ட கால வட்டி மற்றும் முதிர்ச்சியின் போது அசல் தொகையை திரும்பப் பெறுதல்.

அடமானங்கள்:

அடமானங்கள் என்பது ரியல் எஸ்டேட்டில் பொதுவாகப் பயன்படுத்தப்படும் ஒரு வகையான கடன் நிதியாகும். வீடு வாங்குபவர்கள் ஒரு சொத்தை வாங்குவதற்கு அடமானக் கடனைப் பெறுகிறார்கள், அது சொத்தைப் பயன்படுத்திப் பாதுகாக்கப்படுகிறது.

மாற்றக்கூடிய குறிப்புகள்:

ஸ்டார்ட்அப்கள் மற்றும் ஆரம்ப-நிலை நிறுவனங்கள் மாற்றத்தக்க குறிப்புகளைப் பயன்படுத்தலாம், இது குறுகிய காலக் கடனின் ஒரு வடிவமாகும், இது அடுத்த கட்டத்தில் பங்குகளாக மாற்றப்படலாம், பொதுவாக அடுத்த நிதிச் சுற்றில்.

கடன் வரிகள்:

வணிகங்கள் பெரும்பாலும் கடன் வரிகளைப் பாதுகாக்கின்றன, அவை தேவைக்கேற்ப முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட வரம்பு வரை கடன் வாங்க அனுமதிக்கின்றன. கடன் வாங்கிய தொகைக்கு மட்டுமே வட்டி செலுத்தப்படுகிறது, இது நெகிழ்வுத்தன்மையை வழங்குகிறது.

அரசு பத்திரங்கள்:

முதலீட்டாளர்களுக்கு பத்திரங்களை வழங்குவதன் மூலம் அரசாங்கங்கள் மூலதனத்தை திரட்டுகின்றன. இந்த பத்திரங்கள் அரசாங்கத்திற்கான கடனாகவும், வட்டியாகவும் செயல்படுகின்றன payபத்திரதாரர்களுக்கு மென்ட்கள் செய்யப்படுகின்றன.

கடன் அட்டைகள்:

கிரெடிட் கார்டுகள் கடன் நிதியுதவியின் ஒரு வடிவமாகும், ஏனெனில் தனிநபர்கள் கொள்முதல் செய்ய அல்லது செலவுகளை ஈடுகட்ட முன் வரையறுக்கப்பட்ட கடன் வரம்பு வரை கடன் வாங்க அனுமதிக்கிறார்கள். ஒரு நபர் கிரெடிட் கார்டைப் பயன்படுத்தும் போது, ​​அவர்கள் கடன் அட்டை வழங்குபவருடன் குறுகிய கால கடன் வாங்கும் ஏற்பாட்டிற்குள் நுழைவார்கள்.

காரணி:

குறுகிய காலத்திற்கானது என்றாலும், காரணியாக்கம் என்பது குறுகிய கால நிதி தேவைகளுக்கு கடன் நிதியளிக்கும் ஒரு வழியாகும். இங்கே, நிறுவனங்கள் தேவையான நிதியைப் பெறுவதற்கு தங்கள் பெறத்தக்க கணக்குகளை மற்றொரு தரப்பினருக்கு விற்கின்றன. மற்ற கட்சி payஅவர்களின் கமிஷன்/கட்டணத்தை விட சமமான தொகை.

கடன் நிதியளிப்பின் நன்மைகள்

கடன் நிதியுதவியின் பல வழிகளைக் கருத்தில் கொண்டு, கடன் நிதியளிப்பின் நன்மையை பின்வருமாறு புரிந்துகொள்வதும் உதவியாக இருக்கும்:

உரிமையைப் பாதுகாத்தல்: ஈக்விட்டி ஃபைனான்ஸிங் போலல்லாமல், கடன் நிதியளிப்பது இருக்கும் பங்குதாரர்களின் உரிமைப் பங்குகளை நீர்த்துப்போகச் செய்யாது. கடன் வாங்குபவர்கள் தங்கள் வணிக நடவடிக்கைகள் மற்றும் முடிவெடுப்பதில் கட்டுப்பாட்டை வைத்திருக்கிறார்கள்.

வரி விலக்கு: கடன் நிதியுதவியின் முதன்மை நன்மைகளில் ஒன்று வட்டியின் வரி விலக்கு ஆகும் payமென்ட்ஸ். வணிகங்கள் பெரும்பாலும் தங்கள் வரிக்கு உட்பட்ட வருமானத்திலிருந்து வட்டி செலவினங்களைக் கழிக்கலாம், ஒட்டுமொத்த வரிப் பொறுப்பைக் குறைக்கலாம்.

யூகிக்கக்கூடிய ரீpayமன அமைப்பு: கடன் நிதியளிப்பது நிலையான மறுவை உள்ளடக்கியதுpayமென்ட் அட்டவணை, கடன் வாங்குபவர்களுக்கு அவர்களின் நிதிக் கடமைகள் பற்றிய தெளிவான புரிதலை வழங்குகிறது. இது நிதி திட்டமிடல் மற்றும் பட்ஜெட்டில் உதவுகிறது.

அந்நிய: கடன் என்பது வணிகங்களை கடன் வாங்கப்பட்ட நிதியைப் பயன்படுத்தவும், அதிக வருமானம் ஈட்டக்கூடிய திட்டங்களில் முதலீடு செய்வதற்கு அவற்றின் செயல்பாடுகளைப் பயன்படுத்தவும் அனுமதிக்கிறது. முதலீட்டின் மீதான வருமானம் கடனுக்கான செலவை விட அதிகமாக இருந்தால், இந்த அந்நியச் செலாவணி லாபத்தைப் பெருக்கும்.

மூலதனத்திற்கான அணுகல்: கடன் நிதியுதவி உரிமையை நீர்த்துப்போகச் செய்யாமல் உடனடி மூலதனத்திற்கான அணுகலை வழங்குகிறது. வலுவான பணப்புழக்கம் மற்றும் வளர்ச்சி முன்முயற்சிகளை ஆதரிக்க நிதியின் தேவை உள்ள வணிகங்களுக்கு இது மிகவும் பயனுள்ளதாக இருக்கும்.

கடன் நிதியின் தீமைகள்

இருப்பினும், இது சில குறைபாடுகளுடன் வருகிறது. சில தீமைகள்:

ஆர்வம் Payகுறிப்புகள்: கடன் நிதியுதவி என்பது வழக்கமான வட்டிக்கு ஒரு கடமையாகும் payமென்ட்ஸ். இது ஒரு நிதிச் சுமையாக இருக்கலாம், குறிப்பாக வணிகம் சவால்களை எதிர்கொண்டால் அல்லது சரிவை சந்தித்தால்.

திவால் ஆபத்து: அதிகப்படியான கடன் அளவுகள் திவால் ஆபத்தை அதிகரிக்கலாம், குறிப்பாக ஒரு வணிகம் அதன் கடன் கடமைகளை சந்திக்க போராடினால். கடனைத் திருப்பிச் செலுத்தாதது திவால் உட்பட கடுமையான விளைவுகளுக்கு வழிவகுக்கும்.

நிலையான Repayகடமைகள்: கடனின் நிலையான தன்மை மறுpayபொருளாதார வீழ்ச்சி அல்லது நிதி அழுத்தத்தின் போது மென்ட்ஸ் ஒரு பாதகமாக இருக்கலாம். வணிகங்கள் தங்கள் மறுபடி சந்திக்க வேண்டும்payஅவர்களின் நிதி செயல்திறனைப் பொருட்படுத்தாமல் கடமைகள்.

இணை தேவைகள்: கடன் வழங்குபவர்களுக்கு கடனைப் பாதுகாக்க பெரும்பாலும் பிணை தேவைப்படுகிறது, மேலும் திருப்பிச் செலுத்தத் தவறியதுpay சொத்துக்களை இழக்க நேரிடும். இந்தத் தேவை, போதிய பிணையம் இல்லாத வணிகங்களின் கடன் வாங்கும் திறனைக் கட்டுப்படுத்தலாம்.

வட்டி விகித ஆபத்து: ஏற்ற இறக்கமான வட்டி விகிதங்கள் கடன் நிதி செலவை பாதிக்கலாம். உயரும் வட்டி விகிதங்கள் வட்டி செலவுகளை அதிகரிக்கலாம், கடன் வாங்கும் நிறுவனத்தின் லாபத்தை பாதிக்கலாம்.

நிதியுதவி பற்றி பேசும்போது, ​​​​ஒருவருக்கு உதவியாக இருக்கும் இரண்டு கருத்துகள் உள்ளன. ஒன்று குறுகிய கால நிதியுதவி, மற்றொன்று நீண்ட கால கடன் நிதி.

குறுகிய கால கடன் நிதி

கடன் நிதியுதவியின் மற்றொரு அம்சம் குறுகிய கால நிதியுதவி ஆகும். அத்தகைய ஒரு கருவியானது பிணையத்தால் பாதுகாக்கப்பட்ட கடன் வரி ஆகும். வணிகங்கள் போன்ற அன்றாட நடவடிக்கைகளுக்கு பணி மூலதனத்திற்கு நிதியளிக்க குறுகிய கால நிதியுதவியைப் பயன்படுத்துகின்றன payசம்பளம்/ஊதியம், சரக்கு வாங்குதல் அல்லது பராமரிப்பு மற்றும் பொருட்கள்.

நீண்ட கால கடன் நிதி

சொத்துக்கள், கட்டிடங்கள், உபகரணங்கள் மற்றும் இயந்திரங்களை வாங்குவதற்கு வணிகங்கள் நீண்ட கால கடன் நிதியுதவியை தேர்வு செய்கின்றன.

• கணிசமான அளவு மூலதனத்திற்கான அணுகலை வழங்குகிறது.
• நிறுவனங்களை மீண்டும் பரப்ப அனுமதிக்கிறதுpayநீட்டிக்கப்பட்ட காலவரையறையில்.
• குறுகிய கால கடன் அல்லது ஈக்விட்டி ஃபைனான்ஸிங் ஆகியவற்றைக் காட்டிலும் இது மிகவும் சமாளிக்கக்கூடியதாக ஆக்குகிறது.

கடன் நிதி: எடுத்துக்காட்டுகள்

பிரைட் கார்ப்பரேஷன் என்பது வளர்ந்து வரும் தேவைக்கு ஏற்ப அதன் உற்பத்தி திறனை விரிவுபடுத்தும் ஒரு உற்பத்தி நிறுவனமாகும். இந்த விரிவாக்கத்திற்கு நிதியளிக்க, பிரைட் கார்ப்பரேஷன் வங்கியிடமிருந்து கடனைப் பெறுவதன் மூலம் கடன் நிதியைப் பயன்படுத்த முடிவு செய்கிறது. இதோ விவரங்கள்:

கடன்தொகை:

ஏபிசி கார்ப்பரேஷன் ரூ. கடனுக்கு விண்ணப்பிக்கிறது. விரிவாக்கத் திட்டத்திற்கு நிதியளிக்க வங்கியிலிருந்து 5,00,000.

வட்டி விகிதம்:

வங்கி 6% வருடாந்திர வட்டி விகிதத்தில் கடனை அங்கீகரிக்கிறது.

கடன் காலம்:

கடன் ஒப்பந்தம் ஒரு மறுவை வழங்குகிறதுpay5 வருட காலம்.

Repayஅட்டவணை:

கடன் மாதாந்திரத்துடன் கட்டமைக்கப்பட்டுள்ளது payமென்ட்ஸ். இப்போது, ​​முதல் சில மாதங்களில் கடன் நிதி நிலைமையை உடைப்போம்:

மாதம் 9:

பிரைட் கார்ப்பரேஷன் கடன் தொகை ரூ. 5,00,000.

மாத வட்டி Payமனநிலை:

ரூ. 500,000 * (6% / 12) = $2,500

அதிபர் ரெpayமனநிலை:

மாதாந்திர மீதி payமறு நோக்கி செல்கிறதுpayமுதன்மையானவர்.

மாதம் 2 - மாதம் 60 (5 ஆண்டுகள்):

பிரைட் கார்ப்பரேஷன் மாதந்தோறும் செய்து வருகிறது payநிலுவையில் உள்ள அசல் குறைவதால் வட்டி பகுதி படிப்படியாக குறைகிறது.

மொத்த மாதாந்திரம் payஅசல் மற்றும் வட்டி இரண்டையும் உள்ளடக்கிய, நிலையானது.

5 ஆண்டுகளின் முடிவு:

60 மாதங்களுக்குப் பிறகு, பிரைட் கார்ப்பரேஷன் 60 மாதாந்திரம் செய்யும் payமென்ட்ஸ். நிலுவையில் உள்ள கடன் நிலுவைத் தொகை காலப்போக்கில் குறைந்திருக்கும், மேலும் 5 ஆண்டு கால முடிவில், முழு ரூ. 5,00,000 அசல் திருப்பிச் செலுத்தப்படும்.

கடன் நிதியுதவிக்கான எடுத்துக்காட்டுகளில் ஒன்று குடும்பம் அல்லது நண்பரிடமிருந்து நிதியளிக்கலாம். இங்கே, நிதிகளின் ஆதாரம் பொதுவாக நன்கு அறியப்பட்டதாகும், மேலும் வட்டி விகிதம் உட்பட விதிமுறைகள் சாதகமானவை.

வீட்டிலேயே கேக் மற்றும் மிட்டாய் வியாபாரம் செய்ய மீட்டா விரும்புகிறாள் என்று வைத்துக்கொள்வோம், அவள் நெருங்கினாள் Payஅல் அதே. Payரூ. கடனை வழங்குவதன் மூலம் அவளுக்கு ஆதரவளிக்க அல் ஒப்புக்கொள்கிறார். 1,00,000 ஆனால் சந்தை விகிதத்தை விட குறைவான வட்டி விகிதத்தில். மானிய விலையில் நிதியைப் பெறுவதால், இந்த ஏற்பாடு மீட்டாவுக்கு வேலை செய்கிறது.

தீர்மானம்

விரிவாக்கம் அல்லது செயல்பாட்டுத் தேவைகளுக்கான மூலதனத்தைத் தேடும் வணிகங்களுக்கு கடன் நிதியுதவி ஒரு முக்கிய உத்தியாகும். இது பல கருவிகளை உள்ளடக்கியது மற்றும் உரிமையைப் பாதுகாத்தல், வரி விலக்கு, யூகிக்கக்கூடிய மறு போன்ற நன்மைகளை வழங்குகிறது.payment கட்டமைப்புகள், அந்நியச் செலாவணி மற்றும் மூலதனத்திற்கான உடனடி அணுகல்.

இந்த நன்மைகள் இருந்தபோதிலும், கடன் நிதியளித்தல் வட்டிக்கு நிதி ஒழுக்கத்தை பேண வேண்டிய அவசியம் போன்ற சவால்களை முன்வைக்கிறது. payகடன்கள், திவால் அபாயங்கள், இணைத் தேவைகள் மற்றும் வட்டி விகித ஏற்ற இறக்கங்களுக்கு உணர்திறன்.

கடன் மற்றும் நிதியின் இயக்கவியல் பற்றிய முழுமையான புரிதல், ஒரு வணிகமானது நல்ல நிதி ஆரோக்கியத்தை பராமரிக்க கடன் மற்றும் சமபங்கு இடையே சமநிலையை ஏற்படுத்த உதவும்.

அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்

Q1. கடன் நிதி என்றால் என்ன?

கடன் நிதியுதவி என்பது பணத்தைத் திரும்பப் பெறுவதற்கான பொறுப்புடன் திரட்டுவதற்கான ஒரு வழியாகும்pay ஒரு குறிப்பிட்ட நேரத்தில் அதே வட்டி.

Q2. கடன் நிதிக்கு பயன்படுத்தப்படும் கருவிகள் யாவை?

கடன் நிதியுதவியின் சில கருவிகள் பத்திர வெளியீடு, வணிக கடன் அட்டைகள், கால கடன்கள், கடன் வரிகள் மற்றும் விலைப்பட்டியல் காரணிகளாகும்.

Q3. பங்கு மற்றும் கடன் நிதிக்கு இடையே உள்ள சில முக்கியமான வேறுபாடுகள் யாவை?

வேறுபாட்டின் முக்கியமான புள்ளிகளில் ஒன்று, உரிமையை நீர்த்துப்போகச் செய்வது இல்லை. இரண்டாவதாக, நிறுவனத்தின் சொத்துக்கள் பிணையமாக அடகு வைக்கப்பட்டு, கடன் பாதுகாக்கப்படுகிறது.

Q4. கடன் நிதியளிப்பின் மிக முக்கியமான நன்மைகளில் ஒன்று என்ன?

மிகவும் குறிப்பிடத்தக்க நன்மைகளில் ஒன்று, வட்டி செலவினங்களின் வரி விலக்கு இயல்பு, இது கடன் நிதியளிப்பை மிகவும் செலவு குறைந்த விருப்பமாக மாற்றுகிறது.