शेयरों या नियमित मासिक म्युचुअल फंड में निवेश करना बेहतर क्या है?

क्या आप जानते हैं कि 10,000 में विप्रो में निवेश किए गए 1980 रुपये 450 में बढ़कर 2018 करोड़ रुपये हो गए होंगे? हां, आपने इसे सही सुना! इसके अलावा, 1 में हैवेल्स में निवेश की गई 1996 लाख रुपये की राशि 30 में बढ़कर 2018 करोड़ रुपये हो गई होगी। ये ऐसी कहानियां हैं जो परी कथाओं की तरह दिखती हैं लेकिन फिर वे बिल्कुल वास्तविक हैं। वहीं, ऐसे इक्विटी म्यूचुअल फंड भी हैं जो 20-25 साल की अवधि के लिए व्यवस्थित रूप से एसआईपी करने पर आपको बड़ी संपत्ति बनाने में मदद कर सकते हैं। इससे वास्तव में निवेशक के सामने विकल्प चुनने की समस्या खड़ी हो जाती है। क्या उन्हें शेयरों में निवेश का विकल्प चुनना चाहिए या नियमित मासिक म्यूचुअल फंड एसआईपी का? ऐसे 3 कारक हैं जो इस निर्णय को निर्धारित करेंगे।

क्या आपके पास प्रत्यक्ष इक्विटी के लिए विशेषज्ञता और समय है?

यदि आप एक इंजीनियर हैं जो एक बड़ी विनिर्माण कंपनी के उत्पाद पक्ष में वरिष्ठ पद पर हैं, तो यह बहुत संभव है कि आपके पास प्रत्यक्ष इक्विटी को ट्रैक करने के लिए समय और बैंडविड्थ नहीं होगा। ज़्यादा से ज़्यादा, आप कुछ ऐसे स्टॉक चुनने में सक्षम हो सकते हैं जो आपकी विशेषज्ञता के मुख्य क्षेत्र से संबंधित हों। इन मामलों में भी, आपको पी/ई अनुपात, खाई और सुरक्षा के मार्जिन को समझने में वास्तविक समस्या होगी। याद रखें, सही समय पर खरीदी गई सही इक्विटी बड़ी संपत्ति पैदा कर सकती है, लेकिन यह बहुत समय लेने वाली प्रक्रिया है। आपको स्टॉक की पहचान करने, उनके मूल्यांकन का आकलन करने, स्टॉक के प्रदर्शन की निगरानी करने, समाचार और कॉर्पोरेट घोषणाओं के प्रभाव का मूल्यांकन करने आदि के लिए समय बिताने की आवश्यकता है। यहां तक ​​कि आपके लिए उपलब्ध सर्वोत्तम ऑनलाइन संसाधनों के साथ भी, यह एक आसान काम नहीं है। ऐसे व्यक्ति के लिए, जिसके पास पर्सनल स्टॉक पर खर्च करने के लिए विशेषज्ञता या समय नहीं है, a व्यवस्थित निवेश योजना (एसआईपी) इक्विटी फंड में काम कर सकते हैं.

क्या आप एकमुश्त निवेश या दीर्घकालिक वित्तीय योजना पर विचार कर रहे हैं?

यह एक महत्वपूर्ण प्रश्न है जो आपको स्वयं से पूछना चाहिए; मैं यह निवेश क्यों कर रहा हूं? आमतौर पर, लोग दो अलग-अलग कारणों से इक्विटी में निवेश करते हैं। सबसे पहले, वे किसी विशिष्ट स्टॉक या उद्योग में एक अवसर देखते हैं और वे कहानी को आगे बढ़ाना चाहते हैं। दूसरे, वे सेवानिवृत्ति, बच्चे की शिक्षा आदि जैसे दीर्घकालिक लक्ष्यों को पूरा करने के लिए इक्विटी को धन सृजन के साधन के रूप में देख सकते हैं। जब आप किसी विशिष्ट कंपनी या क्षेत्रीय अवसरों की तलाश में हैं, तो प्रत्यक्ष इक्विटी एक बेहतर विकल्प है। म्यूचुअल फंड विविध हैं और आपको बढ़िया रिटर्न नहीं दे सकते। यह केवल प्रत्यक्ष इक्विटी से ही संभव है। हालाँकि, यदि आप दीर्घकालिक वित्तीय योजना पर विचार कर रहे हैं तो इक्विटी फंड बहुत अधिक मायने रखते हैं। जब आप इक्विटी फंड पर एसआईपी करते हैं तो आप न केवल रुपये की औसत लागत के कारण लंबी अवधि में धन बनाते हैं, बल्कि आप अपने प्रवाह के साथ अपने बहिर्वाह को भी सिंक्रनाइज़ करते हैं। दीर्घकालिक वित्तीय योजना के दृष्टिकोण से, इक्विटी फंड बेहतर उपयुक्त होंगे।

इक्विटी के संबंध में आपकी जोखिम लेने की क्षमता क्या है?

यह विचार करने योग्य एक महत्वपूर्ण बिंदु है। इक्विटी म्यूचुअल फंड की तुलना में प्रत्यक्ष इक्विटी जोखिम के पैमाने पर अधिक हैं क्योंकि एकाग्रता जोखिम बहुत अधिक है। इक्विटी फंड में, आपके पास अपने फंड का प्रबंधन करने और गुणवत्तापूर्ण इक्विटी में प्रसार करने के लिए एक पेशेवर फंड मैनेजर का अतिरिक्त लाभ होता है। प्रत्यक्ष इक्विटी में विविधीकरण काफी पूंजी गहन हो सकता है; लेकिन इक्विटी फंड के मामले में आप बहुत कम पूंजी के साथ विविधता ला सकते हैं। इसके अलावा, चूंकि आप इस मामले में इक्विटी फंड पर एसआईपी कर रहे हैं, तो समय आपके पक्ष में काम करता है और लंबे समय में बाजार से ऊपर रिटर्न उत्पन्न करने की आपकी संभावनाओं में सुधार करता है।

तो, आपको यह चुनाव कैसे करना चाहिए?

वास्तव में, आपको या तो/या दृष्टिकोण अपनाने की ज़रूरत नहीं है। प्रत्यक्ष इक्विटी और इक्विटी फंड एसआईपी आपके समग्र पोर्टफोलियो में सह-अस्तित्व में रह सकते हैं। मुख्य बात यह जानना है कि किस उत्पाद का उपयोग कहां और किस उद्देश्य के लिए करना है। यहां 3 बुनियादी दिशानिर्देश हैं...

• यदि आप अपनी वित्तीय योजना के लिए इक्विटी घटक पर विचार कर रहे हैं तो इक्विटी फंड पर एसआईपी इस दृष्टिकोण का सही तरीका है। वे आपको किफायती दर पर दीर्घकालिक धन सृजन का लाभ देते हैं।
• यदि आप किसी स्टॉक या सेक्टर में एक अच्छी विघटनकारी कहानी देख रहे हैं जिससे आप परिचित हैं, तो प्रत्यक्ष इक्विटी वास्तव में अच्छी तरह से काम कर सकती है। यहां आपको कहानी समझने, ब्रोकर से बात करने और फिर फैसला लेने की जरूरत है।
• यह मत भूलिए कि इक्विटी ट्रेडिंग उतार-चढ़ाव को पकड़ने का एक अच्छा तरीका है। हम इंट्राडे ट्रेडिंग की बात नहीं कर रहे हैं जो अधिक जोखिम भरा है। स्टॉक पर अल्पकालिक दृष्टिकोण लेने के लिए आप आईटी में बॉटम आउट, फार्मा में बॉटम आउट, और कमोडिटी में अपट्रेंड आदि जैसे रुझानों पर विचार कर सकते हैं। इस मामले में प्रत्यक्ष इक्विटी पूरी तरह से काम करती है।

अस्वीकरण : इस ब्लॉग में दी गई जानकारी केवल सामान्य उद्देश्यों के लिए है और बिना किसी पूर्व सूचना के बदली जा सकती है। यह कानूनी, कर या वित्तीय सलाह नहीं है। पाठकों को पेशेवर मार्गदर्शन लेना चाहिए और अपने विवेक से निर्णय लेना चाहिए। IIFL फाइनेंस इस सामग्री पर किसी भी तरह की निर्भरता के लिए उत्तरदायी नहीं है। अधिक पढ़ें