क्या बेहतर है? डेट म्यूचुअल फंड या फिक्स्ड डिपॉजिट?

बैंक फिक्स्ड डिपॉजिट (एफडी) लंबे समय से रूढ़िवादी निवेशकों के लिए एक पसंदीदा निवेश साधन बना हुआ है। कारणों की तलाश बहुत दूर नहीं है। बैंक एफडी पर प्रतिफल आकर्षक था, वे बिल्कुल सुरक्षित थे और आप अपने मित्रवत पड़ोस के बैंक में ही बैंक एफडी में निवेश कर सकते थे। पिछले कुछ सालों में चीजें बदल गई हैं. गिरती ब्याज दरों के साथ एफडी पर पैदावार कम हो गई है और लोगों को कर्ज का लाभ तेजी से दिख रहा है म्यूचुअल फंड्स. आइए एक तुलना देखें.

जबकि पर्सनल निवेशक अभी भी अप्रत्यक्ष निवेश के लिए इक्विटी फंड मार्ग का उपयोग कर रहे हैं, उन्हें यह एहसास होने लगा है कि डेट फंड में निवेश करने में भी कुछ योग्यता है। आइए हम डेट फंडों की तुलना में बैंक एफडी की 5-बिंदु तुलना देखें।

वे वार्षिक रिटर्न पर तुलना कैसे करते हैं?

बड़ा अंतर यह है कि डेट फंड बहुत अधिक लचीलापन और विकल्प प्रदान करते हैं। बैंक एफडी अब अपनी एफडी पर लगभग 7-7.5% ही ब्याज दे रहे हैं। बेशक, यह पूरी तरह से सुरक्षित है लेकिन तब ब्याज पर आपके कर की चरम दर पर कर लगाया जाता है जो कि बहुत अच्छा विचार नहीं है। साथ ही, बैंक एफडी ही करेंगे pay आप ब्याज दर के लिए प्रतिबद्ध हैं. दूसरी ओर, ब्याज दरों में गिरावट से डेट फंडों को भी फायदा होगा क्योंकि दरें गिरने पर डेट फंडों को एनएवी में बढ़ोतरी का अनुभव होता है। यह लाभ निवेशकों को दिया जाता है। यही कारण है कि डेट फंड औसतन 9% से अधिक रिटर्न देते हैं। निःसंदेह, यदि आप क्रेडिट जोखिम लेते हैं तो भी आप अधिक रिटर्न प्राप्त कर सकते हैं, लेकिन हमें कुछ समय के लिए इसके बारे में भूल जाना चाहिए।

वे जोखिम मेट्रिक्स पर तुलना कैसे करते हैं?

यदि आप शुद्ध जोखिम को देखें तो बैंक एफडी निश्चित रूप से उच्च स्कोर प्राप्त करेगी। ऐसा इसलिए क्योंकि बैंक एफडी पर वर्चुअल गारंटी होती है. कोई यह तर्क दे सकता है कि बैंक बीमा सीमित है लेकिन मुद्दा यह नहीं है। पीएसयू बैंकों और बड़े निजी बैंकों को प्रणालीगत जोखिमों से बचने के लिए आरबीआई का मौन समर्थन प्राप्त है। ये बैंक जमा पूरी तरह सुरक्षित हैं। आपके डेट फंड में उच्च रिटर्न के लिए अधिक जोखिम होता है। यदि आप गिल्ट फंड में हैं तो दरें बढ़ने पर आपको ब्याज दर जोखिम का सामना करना पड़ता है। यदि आप क्रेडिट अवसर फंड में हैं, तो आप डिफ़ॉल्ट जोखिम के भी संपर्क में हैं। जबकि डेट फंड के मामले में जोखिम को काफी कुशलता से प्रबंधित किया जाता है, इसमें निश्चित रूप से बैंक एफडी की तुलना में अधिक जोखिम तत्व होता है।

तरलता के मोर्चे पर उनकी तुलना कैसे की जाती है?

डेट फंड निश्चित रूप से अधिक तरल होते हैं। आप मोचन अनुरोध दे सकते हैं और टी+1 दिन तक धनराशि अपने खाते में वापस पा सकते हैं। उस हद तक, वे लगभग नकदी के समान हैं। निश्चित रूप से एक्जिट लोड के बारे में सतर्क रहें और आदर्श रूप से इन फंडों से इस तरह से बाहर निकलें कि आपको एक्जिट लोड का बोझ न उठाना पड़े। तकनीकी रूप से, बैंक एफडी भी तरल हैं क्योंकि आप या तो एफडी तोड़ सकते हैं या आप एफडी के खिलाफ ऋण ले सकते हैं, जो आपको काउंटर पर उपलब्ध है। लेकिन यह अभी भी एक समय लेने वाली औपचारिकता है और एफडी ऋण के साथ एक लागत भी जुड़ी होती है। डेट फंड निश्चित रूप से तरलता के मोर्चे पर अच्छा प्रदर्शन करते हैं।

टैक्स के मोर्चे पर उनकी तुलना कैसे की जाती है?

यदि आप अल्पावधि (3 वर्ष से कम) के लिए डेट फंड रख रहे हैं तो बैंक एफडी और डेट फंड के बीच कोई वास्तविक अंतर नहीं है। दोनों पर आपके कराधान की चरम दर पर कर लगाया जाता है। वास्तव में, बैंक एफडी बुनियादी छूट के लिए योग्य हैं और यह बैंक एफडी के पक्ष में काम करेगा। हालाँकि, यदि आपके पास 3 साल से अधिक समय से डेट फंड है तो आप pay एलटीसीजी पर 20% कर की रियायती दर। अधिक क्या है; आपको लागत सूचीकरण का लाभ मिल सकता है जिससे आपके कर का बोझ काफी हद तक कम हो जाएगा।

फंड का लेन-देन	मूल्य	पूंजीगत लाभ पर कर लगाना	मूल्य
एबीसी डेट फंड खरीदा	मई 02nd 2015	वास्तविक पूंजीगत लाभ	Rs.29.50
एनएवी खरीदें	Rs.100.00	2015-16 के लिए सूचकांक मूल्य	254
एबीसी डेट फंड बेच दिया	मई 10th 2018	2018-19 के लिए सूचकांक मूल्य	280
एनएवी बेचना	Rs.129.50	खरीदने की अनुक्रमित लागत	Rs.110.24
पूँजीगत लाभ	Rs.29.50	कर योग्य पूंजीगत लाभ	Rs.19.26

उपरोक्त मामले में, निवेशक करेगा pay 20 रुपये पर 19.26% टैक्स, जो इंडेक्सेशन के बाद कर योग्य पूंजीगत लाभ है। इस तरह डेट फंड एलटीसीजी कराधान में अधिक कुशल हो जाते हैं।

वे लचीलेपन और पारदर्शिता पर कैसे तुलना करते हैं

यह फिर से एक ऐसा क्षेत्र है जहां डेट फंड स्कोर करेंगे। आपके पास एक विकल्प है, आप अपने दृष्टिकोण, बाजार की स्थितियों आदि के आधार पर स्विच कर सकते हैं। जब आप बैंक एफडी लेते हैं तो आपको नहीं पता होता है कि पैसा कहां निवेश किया गया है। जब डेट फंड की बात आती है तो आपके सामने हर महीने पारदर्शी पोर्टफोलियो और दैनिक एनएवी होती है। यह निश्चित रूप से निवेशक के लिए एक फायदा है। इसके अलावा, एसआईपी फंड को लक्ष्यों के साथ टैग किया जा सकता है।