SIP কি এবং এটি কিভাবে কাজ করে?

মিউচুয়াল ফান্ডে (বিশেষ করে ইক্যুইটি ফান্ড) বিনিয়োগের সবচেয়ে আকর্ষণীয় পদ্ধতিগুলির মধ্যে একটি হল সিস্টেমেটিক ইনভেস্টিং প্ল্যান (SIP) রুটের মাধ্যমে। একটি SIP বেশ সহজ! এটি একটি নির্দিষ্ট তারিখে নিয়মিত ভিত্তিতে একটি মিউচুয়াল ফান্ডে একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ অর্থ বিনিয়োগ করে। আপনি পাক্ষিক, মাসিক বা ত্রৈমাসিক হতে SIP গঠন করতে পারেন। আদর্শভাবে, একটি মাসিক এসআইপি সবচেয়ে ভাল কারণ এটি আপনার নগদ প্রবাহের সাথে মিলে যায় এবং তাই এটি নিরীক্ষণ করা সহজ। বড় প্রশ্ন হল এসআইপি কী এবং দীর্ঘমেয়াদে সম্পদ তৈরি করতে এটি কীভাবে কাজ করে?

SIP এর ধারণা এবং এর যোগ্যতা বোঝার জন্য, একটি SIP সম্পর্কে চারটি মূল দিক রয়েছে যা আপনাকে জানতে হবে।

 

SIP হল নিয়মিত বিনিয়োগের শৃঙ্খলা সম্পর্কে

সম্পদ সৃষ্টির একটি মৌলিক নিয়ম হল যে দীর্ঘমেয়াদে এটি সময় এবং সময় নয় যা গুরুত্বপূর্ণ। আপনি যখন মানসম্পন্ন ইক্যুইটি তহবিলে দীর্ঘ সময়ের জন্য বিনিয়োগ করেন তখন আপনি বাজারকে ছাড়িয়ে যেতে বাধ্য। নিয়মিত বিনিয়োগ এই ভিত্তির উপর ভিত্তি করে যে দীর্ঘ সময়ের মধ্যে আপনার বাজারের শীর্ষ এবং বটম ধরার ক্ষমতা আসলেই গুরুত্বপূর্ণ নয়। এর কারণ হল আপনি যদি মুষ্টিমেয় চরম রিটার্ন দিন মিস করেন, তাহলে আপনি অনেক কম রিটার্ন অর্জন করতে পারেন। এসআইপি এই সমস্যার একটি উত্তর। কি চুমুক দীর্ঘ সময় ধরে একটি ইকুইটি ফান্ডে আপনাকে নিয়মিতভাবে একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ অর্থ বিনিয়োগ করা হয়। নীচের এই টেবিলটি দেখুন:

বিবরণ	10-বছরের এসআইপি	20-বছরের এসআইপি	30-বছরের এসআইপি
মাসিক এসআইপি	Rs.5000	Rs.5000	Rs.5000
CAGR রিটার্ন	৮০%	৮০%	৮০%
মোট বিনিয়োগ	6 লক্ষ টাকা	12 লক্ষ টাকা	১৮ লক্ষ টাকা
চূড়ান্ত এসআইপি মান	১৮ লক্ষ টাকা	১৮ লক্ষ টাকা	১০,৫০০ কোটি টাকা
সম্পদের অনুপাত	2.18 বার	5.49 বার	15.44 বার

 

উপরের সারণী দেখায় কিভাবে নিয়মিত বিনিয়োগের শৃঙ্খলা দীর্ঘ সময়ের ফ্রেমে যথেষ্ট সম্পদ তৈরি করতে সাহায্য করে। শৃঙ্খলা সত্যিই আপনার মধ্যে কাজ করে যখন আনুকূল্য এবং সময়ের প্রভাব আপনার সম্পদে দেখা যায়।

 

SIP আপনাকে রুপি খরচ গড় (RCA) পাওয়ার অফার করে

বাজারগুলি, ডিফল্টরূপে, বেশিরভাগ সময় অস্থির থাকে। এর মানে দীর্ঘ সময় ধরে একত্রীকরণ এবং দুর্বল বাজার দ্বারা অনুসরণ করা ভাল সময় রয়েছে। এই দুর্বল বাজার এবং একত্রীকরণের সময়কালেই এসআইপিগুলি সত্যিই আপনার ক্ষেত্রে কাজ করে আনুকূল্য. আপনি নিম্ন স্তরে আরও ইউনিট জমা করতে পারবেন এবং এটি সময়ের সাথে সাথে আপনার হোল্ডিংয়ের খরচ উল্লেখযোগ্যভাবে হ্রাস করবে। এটি বিনিয়োগের উপর আপনার আয়কে যথেষ্ট পরিমাণে বাড়িয়ে তুলবে। এসআইপিগুলি আরসিএ নিয়ে আসে কারণ তারা আসলে অস্থির বাজার থেকে উপকৃত হয়। যখন বাজারগুলি উপরে যায় তখন আপনি যাইহোক আপনার ইউনিটগুলিকে উচ্চ মূল্যে মূল্যায়ন করার সুবিধা পাবেন। যখন বাজারগুলি নিচে নেমে আসে তখন আপনি আরও ইউনিট জমা করতে পারেন। নীচের দৃষ্টান্তটি দেখুন যেখানে আমরা 100 এবং 2007 এর মধ্যে SIP HDFC শীর্ষ-2013 ফান্ডে রিটার্ন ক্যাপচার করেছি যখন সূচকটি প্রায় একই স্তরে ছিল। আপনি নীচের চার্টে দেখতে পাবেন, SIP-তে বার্ষিক আয় 13% এর বেশি হয় বিশুদ্ধরূপে রুপির গড় খরচের শক্তির কারণে, যেহেতু বিনিয়োগটি নিয়মিতভাবে অস্থির সময়ে করা হয়েছিল।

 

বাজারের অস্থিরতা দূর করে

এটি একটি উপায়ে পূর্ববর্তী পয়েন্টের প্রতিফলন কিন্তু এই পয়েন্টটিকে আলাদাভাবে বুঝতে হবে কারণ অস্থিরতা স্টক মার্কেট বিনিয়োগে ঝুঁকির প্রতিনিধিত্ব করে। যখন একটি স্টক অস্থির হয়, তখন SIP প্রকৃতপক্ষে সেরাটি ক্যাপচার করতে পরিচালনা করে এবং এই পদ্ধতিগত পদ্ধতিটি আসলে অস্থিরতাকে সমান করে। অর্থাৎ, এসআইপি ঝুঁকি কমানোর জন্যও একটি হাতিয়ার কারণ এটি স্টকের দামের অস্থিরতাকেও বের করে দেয় এবং আপনাকে অধিগ্রহণের খরচ দেয় যা একমুঠো বিনিয়োগের চেয়ে অনেক কম।

 

নীচের লাইন হল যে SIP আপনার রিটার্ন বাড়ায়

দিনের শেষে, বিনিয়োগকারীদের কাছে এটিই গুরুত্বপূর্ণ। উচ্চতর স্টক নির্বাচন বা তহবিল নির্বাচন থেকে রিটার্ন বৃদ্ধি পাওয়া যায় না। এই বর্ধিত রিটার্ন নিছক নিয়মানুবর্তিতা এবং গড় রুপি খরচের ফলাফল। এই দুটি কারণ আপনাকে উন্নত রিটার্ন দিতে একত্রিত হয়। যেমনটি আমরা HDFC Top-100 ফান্ডের ক্ষেত্রে দেখেছি, এটি 13.09 বছরে 6% বার্ষিক রিটার্ন দিয়েছে যখন বাজার আক্ষরিক অর্থে কোথাও যায়নি।

অবশেষে, আপনার এসআইপি সফল করার জন্য আপনাকে কয়েকটি পয়েন্ট মনে রাখতে হবে। একটি মিউচুয়াল ফান্ড পরিকল্পনা নির্বাচন করার সময় সর্বদা একটি লভ্যাংশ পরিকল্পনার পরিবর্তে একটি বৃদ্ধি পরিকল্পনা বেছে নিন। এগুলি কেবলমাত্র আরও বেশি কর দক্ষ নয় বরং বৃদ্ধির পরিকল্পনাগুলি স্বয়ংক্রিয় পুনর্বিনিয়োগ নিশ্চিত করে৷ দ্বিতীয়ত, একবার শুরু করলে আপনার SIP বন্ধ করবেন না। শৃঙ্খলা চাবিকাঠি!